Тема 7. Виды, функции и роль кредита
1. Понятие формы и вида кредита, их классификация.
2. Функции кредита.
3*. Характеристика основных видов кредита (самостоятельно).
3.1. Межхозяйственный кредит.
3.2. Банковский кредит.
3.3. Государственный кредит.
3.4. Потребительский кредит.
3.5. Международный кредит.
4. Экономические границы кредита.
5. Ссудный процент.
6*. Роль кредита в развитии экономики (самостоятельно).
1. Понятие формы и вида кредита, их классификация
(**Вопрос о формах и видах кредита с практической точки зрения не имеет такого важного значения, как другие составляющие теории кредита. Возможно этим объясняется слишком вольная трактовка этого вопроса в большинстве публикаций. И дело не столько в количестве форм и видов кредита, а в том, что то, что некоторые авторы называют формой кредита, другие называют видом. Такой разнобой может негативно влиять на практику организации кредитования, на его нормативно-правовую базу. Поэтому, необходимо выработать единый методологический подход к определению критериев классификации кредита и, прежде всего, к определению самих понятий: «форма кредита» и «вид кредита».) Итак,
Форма кредита — это внешнее, наиболее общее проявление кредита, которое, хотя и связано с внутренней его сущностью, но не раскрывает ее.
(**Поэтому, критериев для выделения форм кредита не может быть много)
Критерием для выделения форм кредита явл. форма, в которой временно свободная стоимость передается кредитором заемщику. В соответствии с этим выделяют 2 формы кредита:
- товарную (натурально-вещественную);
- денежную.
Они равноправны, т.к. это два проявления единой формы кредита - стоимостной. Эти формы определяют только общие контуры кредита и не затрагивают его внутренней структуры. Подобные формы могут иметь и другие экономич. категории: финансы, торговля и т.д.
Вид   кредита   существует   в рамках   формы   кредита,   это   ее   подраздел, объединяющий ряд предметов, явлений по общим признакам. Классификация видов кредита:
1. В зависимости от отраслевой направленности кредитных вложений:
- кредит в промышленность;
- кр-т в сельское хоз-во;
- кр-т в торговлю;
- кр-т в строительство и т.д.
2. В зависимости от сферы экономики, в кот-ю направляется кредит:
- производственный кредит (в сферу пр-ва на формиров-е осн. и оборот, кап-ла);
- потребительский кредит (в сферу потребления).
3. В зависимости от наличия обеспечения:
- обеспеченный кредит;
- бланковый (необеспеч.) кредит.
4. В зависимости от срока ссуды (в основе - длительность кругооборота кап-ла):
- краткосрочный (до 1 года);
- среднесрочный (а) 1-3-5 лет, б) 2-10 лет);
- долгосрочный (а) свыше 5 лет, б) свыше 10 лет);
- онкольный (до востребования).
5. В зависимости от соблюдения срока возврата ссуды:
- срочные;
- просроченные;
- пролонгированные (срок продлен).
6. В зависимости от степени кредитного риска:
- стандартные — кредиты, в отношении кот-х есть уверенность в своевремен
и полном погашении ссудной задолженности (или риск невозврата - мин-й);
- нестандартные   --   кредиты,   в   отнош-и   кот-х   существует  риск
несвоевременного погашения.  (По степени риска они бывают:  *под контролем;
*субстандартные; *сомнительные; * безнадежные.)
7. В зависимости от субъектов кредитных отношений:
- банковский (1 или оба субъекта - банки);
- коммерческий (межхозяйственный) (субъекты - хозяйствующие структуры);
- государственный (один из субъектов - гос-во, как правило - заемщик);
- гражданский (потребительский) (один из субъектов - физ. лицо);
- международный (субъекты - резиденты разных стран).
8. В зависимости от целевых потребностей заемщика:
- кредит на формирование производственных запасов (сырья, мат-лов, ГСМ);
- кр-т на затраты пр-ва (на ремонт, сезонные затраты в растениев-тве и жив-ве);
- кр-т на создание запасов готовой прод-и (на складах);
- платежный (расчетный) кредит (связ-й с врем, разрывами в платежах: выпл.
з/пл, расчеты с бюджетом).
2. Функции кредита
Кредит как экон. категория не только имеет внутреннюю сущность, чтол проявляется в его структуре, формах и видах, а и активно взаимодействует с внешней средой и другими процессами в эк-ке и соц. сфере и влияет на них. Основные направления и механизмы этого влияния определяют его функции.
Понятие функции касается кредита в целом, а не отдельной его формы или вида. Функции кредита характеризуют его общественное назначение, ту работу, кот-ю он выполняет в обществе.
Функции кредита - его работа по обслуживанию движения временно свободной стоимости.
Отличительными характеристиками функций кредита являются:
1) их объективный характер;
2) они в равной мере относятся к обоим субъектам кредитных отношений;
3) они должны характеризовать специфику проявления сущности кредита во всех
его формах   (но  применительно   к   отдельным  формам   и  видам   кредита  могут проявлять не все, а некоторые из функций кредита);
4) они   характеризуют   такие   взаимоотношения   с   внешней   средой,   кот-е
направлены на сохранение сущности кредита как эк-кой категории.
По вопросу функций кредита среди специалистов нет единой точки зр. Наиболее представительной явл. т. зр., согласно кот-й кредит выполняет:
1. Перераспределительную функцию. Ее сущность состоит в том, что v материальные и денежные ресурсы, распределенные и переданные в собственность эк-ким субъектам, с помощью кредита перераспределяются и направляются во временное пользование другим субъектам, не меняя первичного права собственности. Такое перераспр-е не явл. механическим явлением и имеет большое экон-е значение, а именно:
- ср-ва, высвобождаемые в одних звеньях процесса воспроиз-ва,  направляются в
другие звенья, что ускоряет оборот капитала, способствует расширению произв-ва;
- свободные ср-ва через кредит направляют в те звенья общественного произв-ва,
на продукцию которых предвидится увеличение спроса, а следовт-но, получение
большей   прибыли.   Это   создает   возможность   для   внедрения   новой   техники,
прогрессивного корректирования всей структуры произв-ва, повышения его эффект-
ти.    В    условиях    становления    рыночных    отнош-й    кредитное    перерапср-е
осуществляется в децентрализованном порядке через кредитный рынок.
2. Функцию замещения наличных денег кред-ми операциями и кред. деньгами. Эта
ф-ция   связана   со   спецификой   современной   организации ден.   оборота  —  его функционирования преимущественно в безнал, форме, что создает условия для замещения наличных денег кредитными операциями в виде записей на счетах в банке. Благодаря аккумуляции ср-в на счетах в банках формируются кредитные ресурсы последнего, кот-е направляются на кредитование и создают условия для осуществления безнал, расчетов между предприятиями, орг-ми, учрежд-ми.
3. Контрольную   (контрольно-стимулирующую)   функцию.   Отдельные   эк-ты
признают контрольную ф-цию кредита, рассматривая ее сущность в том, что в
процессе   кредитования   обеспечивается   контроль   за   соблюдением   условий   и
принципов кредита со стороны субъектов кредитного соглашения, в осн. заемщиком.
(*Но существование такой функции кредита многие эк-ты отрицают, ссылаясь на то,
что контроль присущ не только кредитным отношениям, а и многим другим - фин-м,
страховым, торговым)
Но есть основания расширить название этой ф-ции до контрольно-стимулирующей. Она не ограничивается соответствующими мерами кредитора по отношению к заемщику. Ее влияние испытывает на себе и кредитор. Возможность высвободить из оборота средства и вложить их в надежные доходные ссуды стимулирует кредитора к ускорению оборота своего капитала, наращиванию свободных ресурсов, более экономному их расходованию, повышению своей квалификации.
4. Экономические границы кредита
(**Вопрос о границах кредита относительно новый в теоретических исследованиях кредита, мало изучен и достаточно спорный. Одни авторы вообще не говорят о границах кредита, а рассматривают только закономерности его движения и принципы (Лаврушин О.И.), другие не просто соглашаются с существованием объективных границ развития кредита, а и насчитывают такое большое их количество (эконом-е, временные, пространственные, внешние, внутренние и др), кот-е существенно усложняет понимание эк-кой сущности этого явл-я. Прежде всего следует четко определить само понятие границ кредита)
Границы кредита — уровень развития кредитных отношений, при котором спрос и предложение кредита балансируются при сохранении стабильной, умеренной и доступной для большинства нормально работающих заемщиков %-й ставки.
(** Другими словами, реальный спрос на заемные средства со стороны кредитоспособных заемщиков при нормальной ставке банк-го % явл. количественным выражением границы наращивания предложения кредитов со стороны кредиторов)
По динамике движения уровня %-ной ставки и темпов ее изменения можно оценить соблюдение границ кредитования, которые могут выражать:
1) недокредитование экономики (*если уровень банк.% чрезмерно высокий или
быстро  растет,   это  свидетельствует  о  недостаточном  предложении   кредита  и,
следоват-но, о нарушении границ кредита - их «незаполнении»);
2) перекредитование экономики (*если уровень банк.% чрезмерно низкий или
быстро снижается, это свидетельствует об избыточном предложении кредита в
сравнении со спросом на него и, следоват-но, о нарушении границ кредита - их
«переполнении»);
3) соответствие объемов кредитных вложений реальному спросу на кредит
кредитосп-х заемщиков.
(**Регулирование ставки банк.%, которая явл. важным инструментом ДКП Центробанка, становится ключевым рычагом формирования экономической границы кредита и обеспечения ее поддержания со стороны банк, системы. Если ЦБ переводит политику снижения % (удешевления кредита), то спрос на кредит будет расти, а сама граница кредита - расширяться. И, наоборот.)
В таком понимании границы кредита получают сугубо экономическое содержание, поскольку они формируются под влиянием эк-ких интересов (спроса) субъектов ден. рынка.
Сами эк-е границы могут рассматриваться в нескольких аспектах:
1.В зависимости от определенного уровня эк-й системы - как:
- микроэкономические
- макроэкономические границы кредита
2. В зависимости от назначения - как:
- количественные
- качественные границы кредита.
Микроэкономические границы кредита определяют объемы спроса на кредит отдельных заемщиков - юр. и физ. лиц. Они формируются под влиянием таких эк-х факторов:
-динамики рыночной ставки ссудн.% - общий фактор для всех заемщиков (если % растет, спрос на кредит - падает, границы - сужаются и наоборот);
-характера колебания потребностей заемщика в осн. и оборотном капитале;
-состояния обеспеченности заемщика собственным капиталом и эффект-ти его исп-я (обратная связь со спросом);
-эффект-ти  и   окупаемости  проектов,   на  реализацию   кот-х  заимствуются средства.
Расширение микроэк-х границ кредита как реального спроса на ссуды, не зависимо от факторов, вызвавших этот спрос, должно сопровождаться соотв-ным увеличением предложения ссуд, если этого не происходит - говорят о нарушении границ кредита. Экон-ми последствиями этого становятся: - замедление оборачиваемости средств пр-й, орг-ций; - нарушение беспрерывности воспроизводственного процесса у отд-х из них; - рост неплатежей в хозяйстве; -увелич. дебиторско-кредиторской задолженности.
Но микроэкон-е границы кредита могут нарушаться и с другой стороны - когда объем ссуд превышает реальный спрос на них. Экон-ми последствиями этого становятся: - создание необоснованных запасов у предпр-й; - покрытие нерациональных затрат и убытков пр-ми; - неэффект-е исп-е инвестиций.
Все это говорит о необходимости соблюдения границ кредита на микроуровне. Мировая     практика     кредитного     регулирования     выработала     следующие инструменты регулирования микроэк-х границ кредита:
1) соблюдение принципов кредитования;
2) достоверная оценка кредитоспособности заемщика;
3) регулир-е ставки банк. % для того, чтобы обеспечить доступ к кредиту всем
кредитоспособным заемщикам;
4) использ-е механизма регулирования банковской ликвидности - поддержание
предложения   кредитных   ресурсов   банков   в   соотв-и   со   спросом   на   кредит
кредитоспособных заемщиков  (если у  банка  нехватка рес-в,  то  он  привлекает
заемные рес-сы путем рефинансир-я в ЦБ, на рынке МБК).
Микроэк-е границы кредита потенциально существует у каждого эк-го субъекта, но реально они проявляются только тогда, когда этот субъект обращается на ден. рынок за ссудой (*поэтому сколько существует заемщиков, столько и микроэк-ких границ кредита).
Совокупность всех микроэк-х границ кредита может рассматриваться как макроэкономическая его граница, которая определяет объективный объем кредитных вложений в народное хоз-во в целом. Но эта граница не явл. механической суммой множества микрограниц, а имеет относит-ю самодостаточность и формируется под влиянием дополнит-х общеэкон-х факторов:
S объемы и темпы роста ВВП (влияют прямопропорционально);
S структура и уровень развития фин. системы и состояние гос-х финансов;
S цели и методы гос. ДКП (она активно влияет на динамику %-ной ставки, ден. m);
S развитие рыночных отношений и т.д.
Понятие макроэк-й границы кредита явл. абстрактным, поэтому колич-но эту границу определить нельзя (чтобы использ-ть для орг-ции кредитования как ограничивающий фактор), но возможно дать оценку тому, насколько она соблюдается, используя такие показатели как:
- динамика и уровень ставки ссудного %;
- уровень инфляции;
- соотнош-е между темпами роста кредитных вложений в эк-ку и объемом ВВП.
(**В  вопросе о макроэк-кой границе кредита следует различать 2 основных
аспекта - какой явл. объективная граница: достаточно широкой или узкой, и насколько кредитная политика придерживается объективной границы - превышает ее или не использует в полном объеме для обеспечения эк-ки заемными ср-ми)
Наиболее благоприятной для развития эк-ки страны явл. ситуация, при кот-й границы кредита явл. хорошо развитыми и достаточно широкими, а кредитная практика придерживается этих границ.
Микро- и макроэк-е границы кредита характеризуют его количественно, измеримо, поэтому они явл. количественными границами кредита. Но ряд авторов говорит также и о качественной его границе (эти 2 границы неразрывно связаны и их следует рассматривать в единстве).
Качественной границей кредита явл. сохранение его сущности в процессе испол ьзован ия.
("""Например, если колич-я граница нарушается в сторону перекредитования эк-ки или предпр-я, то часть кредитов не будет возвращена, и тогда они утратят свои главные родовые признаки - возвратность и платность - и превратятся в другое эк. явление - безвозвратное финансир-е.)
5. Ссудный процент
(**Ссудный %, как и кредит существовал не всегда. Он возник тогда, когда товарное пр-во уже достигло определен-й ступени развития, на которой сложился регулярный ДО и более-менее развитые кредитные отношения).
% не возможен без кредита. Но это не означает, что он не явл. экон. категорией (как утверждают некот-е экономисты). В существующей иерархии экон-х категорий он явл. категорией 3-го порядка.
(**В этой иерархии экон. категории ранжированы следующ. образом:
- категория 1-го порядка — деньги;
- 2-го порядка - ден. категории: а) цена; б) финансы; в) кредит - они без денег не
сущ-ют;
- 3-го порядка - налоги, ссудн.% )
Какова же природа ссудного %?
• % - (от лат. pro centum - на сотню) - сотая часть к.-л. числа, взятого за целое (такой
частью он был и во времена ростовщического кредита, и в услов. рыночной эк-ки).
Но, несмотря на сходство внешней формы, суть % в разных способах произв-ва
отлична:
• В услов. ростовщического кредита существовали чрезвычайно высокие %-е ставки, кот-е поглощали не только весь добавочный продукт, а и часть і необходимого продукта, что часто приводило к разорению заемщика. Их высокий уровень объясняется тем, что этот кредит, как правило, носил репродуктивный характер (заемщики - рабовладельцы, феодалы брали редит на ведение войн, жизнь в роскоши, а ремесленники, селяне - на Погашение долгов, текущие потребности).
• Капиталистический         кредит         выдавался         для         потребностей акционирующего     капиталиста     во     временных     средствах,     чтобы янизоватъ или ускорить процесс производства или обращения товаров. В условиях % не поглощал весь прибавочный продукт и имел такой ень,   чтобы   пользование   кредитом   было   выгодно   и   заемщику   и іггору.
В услов. рыночной эк-ки сущность % заключается в том, что он явл. платой за пользование ссудным капиталом, его ценой. При этом между кредитором и заемщиком относит-но величины %, сроков и методов его уплаты возникают эк-е отнош-я, поэтому ссудный % - это экон. категория.
Норма ссудного % (N) - это отношение суммы годового дохода, полученного на капитал к сумме капитала, предоставленного в ссуду, умноженное на 100.
Уровень нормы % устанавливается под влиянием конкуренции на рынке ссудных капиталов (РСК) и зависит от соотнош-я спроса и предложения ссудн. кап-ла (чем больше спрос на кредит, тем выше норма %).
Следует различать рыночную норму %, кот-я существует в каждый данный момент на ден. рынке и среднюю норму %, т.е. норму % за определенный период.
Процентные ставки дифференцируются в зависимости от вида кредита, его размера и срока, обеспечения ссуды, особенностей клиентов и др. (*наиболее низкой явл. %-я стака для «первоклассных» заемщиков, т.е. наиболее надежных. Она явл. базой для установления других %-х ставок (в США ее называют «прайм рейт»)).
Кроме нормы прибыли, на уровень нормы % влияют другие (как субъективные, так и объективные) факторы:
- размер ден. накоплений и сбережений в обществе;
- товарно-дене-я сбалансированность произв-ва;
- масштабы пр-ва, уровень его специализации;
- соотнош-е между внутренним и внешним долгом гос-ва;
- цикличность колебаний пр-ва;
- сезонность условий пр-ва и реализ-и прод-и;
- темпы инфляции;
- уровень ден.- кред. регулирования эк-ки ЦБ-ком;
- междунородные факторы - перелив капиталов из страны в страну.
Таким образом, динамика нормы ссудного % определяется стихийным рыночным механизмом под влиянием множества факторов и в определенной мере зависит от гос-го ден. - кред. регулирования эк-ки.
Ссуднбый % выполняет две основные функции:     
1) функцию распределения прибыли (действие – на заемщика) Здёсь необходимо отметить, что прибыль, полученная заемщиком при использовании ссудного капитала, делится на две части - ссудный   %   и   предпринимательский   доход.
(Пропорция   такого   распределения обусловлена действием перечислен, факторов и закрепляется кредитным договором: а т.к. сама уплата и размер ссудного % носит обязательный (императивный) характер и ее нельзя избежать, то заемщику принадлежит только та часть прибыли, которая останется после уплаты %% кредитору. (Отсюда и такая последовательность).
Эта функция вынуждает заемщика рационально использовать предоставленные ему кредитором средства, чтобы не только возвратить их, но и получить дополнительный доход, которого хватило бы и на уплату % и на получение оэбственной прибыли, ради кот-й он и вступил в кредитные отношения.
Банки как учреждения, торгующие деньгами, осущ. определенные затраты на ведение своих операций, кот-е покрываются за счет собственных дох-в. Поэтому (за кредиты, привлеченные от пр-й, населения (в виде остатков ср-в на текущих и др. счетах) или других банков (они не могут платить больше или столько же, как за предоставляемые ими самими) %-ная ставка за кредитные ресурсы, которую уплачивают банки, ниже ставок, взимаемых ими за предоставляемые кредиты на размер маржи. Т.е. маржа - это разница между процентными ставками за предоставленный кредит и за привлеченные ресурсы.
2) функцию сбережения ссудного капитала.  Она заключается  в  том,  что  с
помощью % кредитору обеспечивается возврат от заемщика суммы, равноценной тойстоимости (а не суммы!), кот-я была предоставлениа в кредит. Особенно действие этой функции проявляется в периоды высоких темпов инфляции, когда к моменту возвращения кредита предоставл-я в ссуду сумма значительно ниже по своей реальной ст-ти той суммы, кот-я была предоставлена в кредит. Т.о. инфляция порождает %-ный риск - опасность потерь:
- у кредиторов - в следствие снижения номинальных и реальных %-ных ставок за
кредит относительно темпов инфл-и;
- у заемщиков - в следствие их повышения.
%-ный риск банков возникает и при повышении %-ных ставок, которые уплачиваются ими за привлеченные ресурсы.
Чтобы избежать затрат или хотя бы уменьшить риск, банки в период инфл-и применяют такие способы:
A) вводят плавающие %-ные ставки за кредит, которые пересматриваются через
небольшие периоды - ежемесячно или ежеквартально с учетом темпов инфл-и;
Б) предоставляют только краткосрочные ссуды;
B) предоставл. кредиты не под %, а на условиях долевого участия в прибыли от
прокредитованного мероприятия.
Итак, исходя из рассмотренных функций % следует, что % способствует более эффективному использованию кредита, укреплению коммерч. или хоз. расчета (т.к. тот, кто получит больший доход...), а неэффективные проекты отсекаются; % увеличивает доходы и банков, способствуя укреплению их устойчивости. И.т.д.